چرخش بزرگ در مؤسسه اعتباری ملل؛ مزایده ۱۰۰ همتی، گام نخست برای ترمیم ترازنامه

مؤسسه اعتباری ملل در یکی از مهم‌ترین تصمیم‌های مالی سال‌های اخیر، فرآیند واگذاری گسترده دارایی‌های مازاد خود را آغاز کرده است. ارزش دارایی‌های قرارگرفته در برنامه فروش حدود 100 هزار میلیارد تومان برآورد شده و از این مزایده به‌عنوان بزرگ‌ترین مزایده تاریخ مؤسسه اعتباری ملل یاد می‌شود.

این مزایده فقط یک برنامه معمول برای فروش چند ملک نیست؛ بلکه می‌تواند نقطه شروع یک تغییر جدی در نحوه مدیریت دارایی‌ها و منابع مالی مؤسسه باشد. ملل با تبدیل املاک، مستغلات و سرمایه‌گذاری‌های غیرعملیاتی به منابع نقد، این فرصت را پیدا می‌کند که بخشی از فشارهای مالی خود را کاهش داده و منابع بیشتری را به فعالیت اصلی بانکی اختصاص دهد.

بزرگ‌ترین مزایده تاریخ مؤسسه اعتباری ملل آغاز شد

براساس اطلاعیه منتشرشده، مؤسسه اعتباری ملل تعدادی از املاک، مستغلات و بخشی از سرمایه‌گذاری‌های مازاد خود را از طریق مزایده عمومی به متقاضیان حقیقی و حقوقی واگذار می‌کند.

املاک و سرمایه‌گذاری‌های عرضه‌شده در این برنامه، مجموعه‌ای از اراضی، ساختمان‌های اداری، واحدهای تجاری و مسکونی و همچنین برخی سرمایه‌گذاری‌های غیربانکی مؤسسه را شامل می‌شود.

متقاضیان از پنجم تا بیستم مرداد 1405 فرصت دارند اسناد مزایده را دریافت و پیشنهادهای خود را ارائه کنند. پاکت‌های پیشنهادی نیز طبق برنامه در ساعت 9 صبح روز 24 مرداد 1405 بازگشایی خواهد شد.

در این مزایده شرایط پرداخت نقدی و اقساطی پیش‌بینی شده است. براساس شرایط اعلامی، متقاضیان خرید اقساطی می‌توانند با پرداخت 30 درصد مبلغ به‌عنوان پیش‌پرداخت، باقی‌مانده قیمت را طی سه سال و در قالب قرارداد اجاره به شرط تملیک پرداخت کنند. این تنوع در روش پرداخت می‌تواند دایره خریداران بالقوه را گسترش داده و احتمال فروش دارایی‌ها را افزایش دهد.

چرا فروش دارایی‌های مازاد برای ملل اهمیت دارد؟

یکی از چالش‌های مؤسسات اعتباری و بانک‌ها، حبس منابع در املاک، ساختمان‌ها و سرمایه‌گذاری‌هایی است که نقدشوندگی پایینی دارند. این دارایی‌ها ممکن است روی کاغذ ارزش بالایی داشته باشند، اما تا زمانی که فروخته نشوند، امکان استفاده مستقیم از آنها برای پرداخت تعهدات، تأمین نقدینگی یا اعطای تسهیلات وجود ندارد.

مؤسسه اعتباری ملل با برگزاری این مزایده تلاش می‌کند دارایی‌های کم‌نقدشونده خود را به پول نقد تبدیل کند. در صورت تحقق فروش در قیمت‌های کارشناسی، منابع حاصل می‌تواند در چند مسیر مهم مورد استفاده قرار گیرد؛ از جمله تقویت نقدینگی، ایفای تعهدات، کاهش فشار هزینه‌های مالی، بهبود ساختار سرمایه و افزایش ظرفیت فعالیت‌های اعتباری.

از این منظر، تصمیم جدید ملل را باید یکی از نخستین اقدامات عملی و قابل سنجش در مسیر اصلاح ساختار مالی این مؤسسه دانست.

منابع قفل‌شده به چرخه بانکی بازمی‌گردد

نکته مثبت این مزایده آن است که مؤسسه اعتباری ملل به‌جای ادامه نگهداری دارایی‌های غیربانکی و غیرعملیاتی، مسیر مولدسازی و واگذاری آنها را انتخاب کرده است.

فروش املاک و سرمایه‌گذاری‌های مازاد می‌تواند هزینه نگهداری این دارایی‌ها را کاهش دهد و منابع آزادشده را به بخش اصلی فعالیت مؤسسه بازگرداند. این منابع در صورت مدیریت صحیح می‌تواند برای تسویه تعهدات، تقویت سرمایه در گردش، ساماندهی بدهی‌ها و افزایش قدرت تسهیلات‌دهی مورد استفاده قرار گیرد.

خروج تدریجی از بنگاه‌داری نیز یکی از مهم‌ترین الزامات اصلاح شبکه بانکی کشور محسوب می‌شود. بنابراین حرکت مؤسسه ملل به سمت فروش دارایی‌های مازاد، علاوه بر آثار مالی، می‌تواند نشانه‌ای از تمرکز بیشتر این مجموعه بر وظایف اصلی بانکداری و خدمات اعتباری باشد.

کاهش زیان؛ نخستین نشانه‌های تغییر مسیر

صورت‌های مالی منتشرشده نشان می‌دهد زیان خالص مؤسسه اعتباری ملل در سال مالی 1404 نسبت به سال قبل کاهش قابل توجهی داشته است.

زیان خالص مؤسسه از حدود 30 هزار و 247 میلیارد تومان در سال 1403 به حدود 14 هزار و 339 میلیارد تومان در سال 1404 رسیده است؛ یعنی زیان سالانه ملل حدود 52.6 درصد کاهش پیدا کرده است.

هرچند ثبت زیان همچنان نشان می‌دهد مسیر اصلاح مالی مؤسسه به پایان نرسیده، اما کاهش بیش از 50 درصدی زیان را می‌توان نشانه‌ا

ی مثبت از تغییر روند دانست. اکنون فروش دارایی‌های مازاد می‌تواند مرحله بعدی این برنامه باشد و سرعت اصلاح ترازنامه را افزایش دهد.

در کنار آن، افزایش درآمدهای ناشی از تسهیلات، وصول بخشی از مطالبات و آزادسازی ذخایر مطالبات مشکوک‌الوصول نیز در کاهش زیان سال 1404 مؤثر بوده است.

مزایده 100 همتی چگونه به اصلاح ترازنامه کمک می‌کند؟

ترازنامه یک مؤسسه اعتباری زمانی بهبود پیدا می‌کند که سهم دارایی‌های نقدشونده و درآمدزا افزایش یابد و در مقابل، حجم دارایی‌های راکد، مطالبات غیرجاری و هزینه‌های مالی کاهش پیدا کند.

در صورتی که بخش مهمی از دارایی‌های عرضه‌شده در مزایده به فروش برسد، چند اتفاق مثبت می‌تواند رخ دهد. نخست آنکه نقدینگی مؤسسه افزایش پیدا می‌کند. دوم، هزینه نگهداری املاک و سرمایه‌گذاری‌های غیربانکی کاهش می‌یابد. سوم، امکان پرداخت سریع‌تر تعهدات و مدیریت بدهی‌ها فراهم می‌شود و چهارم، ظرفیت مؤسسه برای تمرکز بر فعالیت‌های اصلی بانکی افزایش پیدا می‌کند.

البته آثار نهایی مزایده به میزان استقبال خریداران، قیمت نهایی فروش، سرعت انتقال دارایی‌ها و نحوه مصرف منابع حاصل بستگی دارد. بنابراین نتیجه واقعی این برنامه پس از اعلام برندگان و مشخص‌شدن مبلغ فروش قابل ارزیابی خواهد بود.

شروعی خوب برای بازسازی اعتماد

مؤسسات مالی بیش از هر چیز به اعتماد سپرده‌گذاران، مشتریان، سهامداران و نهاد ناظر نیاز دارند. انتشار عمومی شرایط مزایده و فروش دارایی‌ها از مسیر رقابتی می‌تواند به افزایش شفافیت و بازسازی اعتماد کمک کند.

مزایده عمومی این امکان را فراهم می‌کند که دارایی‌ها براساس قیمت کارشناسی و در یک فرآیند مشخص به متقاضیان واگذار شوند. اعلام عمومی نتایج مزایده و ارائه گزارش درباره محل مصرف منابع حاصل از فروش نیز می‌تواند اعتماد عمومی به برنامه اصلاحی مؤسسه را بیشتر کند.

در واقع، اهمیت این اقدام فقط در عدد 100 هزار میلیارد تومان خلاصه نمی‌شود؛ موضوع مهم‌تر این است که مؤسسه اعتباری ملل یک اقدام عملی و قابل اندازه‌گیری را برای اصلاح وضعیت خود آغاز کرده است.

یک گام بزرگ؛ اما نیازمند تداوم

برگزاری بزرگ‌ترین مزایده تاریخ مؤسسه اعتباری ملل را می‌توان شروعی امیدوارکننده برای اصلاح ساختار مالی این مجموعه دانست. تبدیل دارایی‌های راکد به نقدینگی، کاهش بنگاه‌داری، تقویت توان ایفای تعهدات و بازگرداندن منابع به چرخه فعالیت‌های بانکی، مجموعه‌ای از آثار مثبتی است که می‌تواند از این برنامه حاصل شود.

با این حال، مزایده به‌تنهایی پایان مسیر نیست. نتیجه مثبت و پایدار زمانی شکل می‌گیرد که فروش دارایی‌ها با قیمت مناسب انجام شود، منابع حاصل به‌صورت شفاف در مسیر کاهش ناترازی و تقویت سرمایه به کار گرفته شود و برنامه‌های اصلاحی در حوزه وصول مطالبات، کنترل هزینه‌ها و بهبود کیفیت دارایی‌ها نیز ادامه یابد.

در مجموع، اقدام تازه مؤسسه اعتباری ملل را باید یک گام بزرگ و رو به جلو ارزیابی کرد؛ اقدامی که در صورت اجرای موفق می‌تواند نقطه آغاز عبور تدریجی این مؤسسه از شرایط دشوار مالی و حرکت به سمت ثبات، شفافیت و عمل باشد

منبع: شمانیوز